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Mejores fondos de inversión 2021

Conoce qué es un fondo de inversión, qué tipos hay y cómo funcionan.

Información de las ventajas fiscales, comisiones y comparativa de los brókers de fondos de inversión independientes

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Comparativa Gestores Automatizados de Fondos de Inversión 2021

Entidad Valoración General Inversión mín: Carteras: Activos por carteras Tipo: Custodia: Activos: Rebalanceo: Comisión: Solicitar
4.5 1.000€ 11 de 7 a 13 Gestión activa y pasiva GVC Gaesco Renta fija y variable Anual o desviación >3% 0,45% hasta 0,60%
Promoción: 50€ + los primeros 10.000€ sin comisión
4.5 50€ 5 13 Gestión pasiva pura Inversis Renta fija, variabley REITs Anual o activo >20% 0,55% hasta 0,80%
Promoción: 12.000€ sin comisión de gestión
3.5 30€ 7 de 5 a 10 Gestión activa y pasiva CecaBank Renta fija y variable Según perfil Mín 0,39%
N/D 3.000€ 10 de 2 a 9 Gestión pasiva pura Inversis y CecaBank Renta fija y variable Desviación 2,5 puntos 0,63% anual
Entidad Valoración General Inversión mín: Carteras: Activos por carteras Tipo: Custodia: Activos: Rebalanceo: Comisión: Solicitar
4.5 1.000€ 11 de 7 a 13 Gestión activa y pasiva GVC Gaesco Renta fija y variable Anual o desviación >3% 0,45% hasta 0,60%
Promoción: 50€ + los primeros 10.000€ sin comisión
4.5 50€ 5 13 Gestión pasiva pura Inversis Renta fija, variabley REITs Anual o activo >20% 0,55% hasta 0,80%
Promoción: 12.000€ sin comisión de gestión
3.5 30€ 7 de 5 a 10 Gestión activa y pasiva CecaBank Renta fija y variable Según perfil Mín 0,39%
N/D 3.000€ 10 de 2 a 9 Gestión pasiva pura Inversis y CecaBank Renta fija y variable Desviación 2,5 puntos 0,63% anual

Fondos de inversión: qué son, cómo funcionan y tipos

Los fondos de inversión están alcanzando gran popularidad y cada vez más españoles optan por invertir en un fondo.

Pero, ¿qué es un fondo de inversión? ¿Y cómo funciona?

En este artículo conocerás qué son, su funcionamiento, que tipos hay y cuáles son los mejores fondos de inversión según tu perfil.

Esto es importante, ya que el mejor fondo de inversión no siempre es el más rentable.

Comentaremos también sobre la fiscalidad de los fondos de inversión, que ventajas te llevas al escoger este instrumento financiero.

Qué es un fondo de inversión

Los fondos de inversión son inversiones colectivas donde varios inversores agrupan capital para comprar y vender activos de manera colectiva.

Todo esto administrado por una empresa gestora que bien puede ser una entidad bancaria o una empresa no bancaria.

Como el gestor profesional dispone de más capital que si fuera una inversión individual, el rendimiento es mayor pues permite más diversificación.

Con los fondos de inversión puedes invertir en activos de grandes empresas cuyo precio de la acción no podrías acceder tú solo.

El gestor toma sus decisiones según su experiencia, por lo que es importante saber escoger bien gestoras de fondos inversión.

Al inicio de esta página hemos realizado una comparativa de las mejores gestoras de fondos de inversión de entidades no bancarias.

Los fondos de inversión son además muy conocidos por sus ventajas fiscales que comentaremos más abajo.

Ventajas de los fondos de inversión:

  • Rentabilidad y riesgo según el fondo escogido
  • Ventajas fiscales
  • Liquidez

Cómo funciona un fondo de inversión

Saber cómo funcionan los fondos de inversión te permitirá entender mejor este producto.

Un fondo de inversión reúne cierta cantidad de activos, ya sean acciones, índices, ETFs o bonos del estado que funcionan como una canasta a elección de la organización y que genera dividendos.

Por ejemplo, digamos que quieres comprar una acción de Amazon, que cuesta $2,000. Si la compra el fondo de inversión reúne 100 socios, este precio se divide entre los 100 socios.

El precio de compra del fondo de inversión (conocido como valor liquidativo) vendrá determinado por varios factores: el número de partícipes (inversores del fondo) y las fluctuaciones del mercado.

Y lo mismo pasará con la venta.

Los fondos de inversión no exigen un plazo mínimo, puedes comprar un fondo (conocido como suscripción) y vender en cualquier momento (conocido como reembolso).

Y solo pagarás impuestos cuando reembolses el fondo.

Fondos inversión Openbank
  • Inversión mín: 1€
  • Más de 2.000 fondos de más de 100 gestoras
  • Sólo las comisiones que aplique la gestora
Fondos inversión Openbank
Fondos inversión Deutsche Bank
  • Fondo Morgan Stanley Horizons Balanced 2027
  • Gestión activa y flexible
  • 2,25% pronóstico dividendo anual
Fondos inversión Deutsche Bank
Hasta el 27 de julio

Obligaciones de las gestoras de fondos de inversión

Las gestoras de fondos de inversión tienen unas obligaciones para el inversor.

Además de estar supervisadas y reguladas por la CNMV deben proporcionarte información del fondo.

Esta información debe ser ofrecida gratuitamente antes de la suscripción (comprar). Aunque la mayoría de las veces deberás ser tú quien solicite el reporte.

El documento indicará la dinámica del fondo de inversión: su funcionamiento, el riesgo, participaciones, resultados en los últimos años, etc.

Cómo salir de un fondo de inversión

Según sea tu estrategia de inversión y como tengas diversificada tu cartera puedes plantearte salir del fondo de inversión.

Por eso es recomendable saber cuándo hacerlo.

Lo que si esta claro que es si el fondo no ha dado rentabilidad en el último año, o si tu gestora cobra comisiones muy elevadas, plantéate un cambio.

Salir o vender un fondo de inversión tiene implicaciones fiscales, por eso aconsejan en su lugar realizar un traspaso.

Traspaso de fondos de inversión

El traspaso de fondos de inversión es cuando sales de un fondo (solicitas el reembolso) y seguidamente te suscribes en otro.

Puedes realizar el traspaso de fondos de inversión entre entidades diferentes, en ocasiones ofrecen incluso bonificaciones.

El tiempo del traspaso de fondo será más largo cuando cambias de un banco a otro que cuan do solo cambias de fondo dentro de la misma gestora.

Este aspecto te interesa porque a nivel fiscal un traspaso no es considerado un reembolso y por tanto estás exento de tributación.

Fondos de inversión recomendados

¿Cuáles son los mejores fondos de inversión?

Podrás ver en muchos comparadores anunciando los mejores fondos de inversión recomendados.

Sin embargo, antes de lanzarte debes conocer tu estrategía y tu perfil pues existen una gran variedad.

Para escoger el mejor fondo de inversión asegúrate que cumple con tus prioridades: rentabilidad actual e historias, perfil, el plazo estimado, comisiones de las gestoras.

Debido a este gran abanico de opciones, cualquier inversor encuentra el fondo de inversión que se ajusta a tu perfil.

Gestoras recomendadas:

Escogido 829 veces
  • Roboadvisor
  • Inversión mín: 1,000€
  • Comisiones 75% más bajas
  • Amplía diversificación mínimo 10 activos
Promoción: 50€ + los primeros 10.000€ sin comisión

Tipos de fondos de inversión

Existen varios tipos de fondos de inversión que podemos agrupar por tipo de rendimiento y por tipo de inversión.

Tipo:Fondo de inversión:Inversión en:
Por tipo de activo:Fondo de Inversión Renta Fija:Inversión en Bonos
Fondo de inversión Renta Mixta:Inversión Bonos y Bolsa
Fondo de Inversión Renta Variable:Inversión Bolsa, ETF
Fondo de Inversión Garantizado:
(de renta fija o variable)
Garantizan el capital invertido
Exigen un plazo fijo
Fondos de Gestión Activa:Superar el índice bursátil
 Fondos de Gestión Pasiva:
(Fondos indexados)
Replicar el índice bursátil
Fondos Inmobiliarios:Activos inmobiliarios
Fondos Monetarios:Activos monetarios de la deuda pública (préstamos)
Por zona zeográfica:Fondos Globales: Abarca todas las empresas del mundo
Fondos Gestoras Nacionales:Abarca las empresas de España
Fondos Gestoras Internacionales:Abarca las empresas fuera de España
Por pago de rentas:Fondos de reparto de dividendos:Se reparten las ganancias
Fondos de acumulación:Se reinvierten las ganancias
Por temática:Fondos sostenibles Empresas sostenibles
Tipos de Fondos de Inversión

Fondo de inversión según el tipo de activo

Por tipo de rendimiento existen los fondos de inversión de renta fija, los fondos de inversión de renta variable y los de renta garantizada. También los hay mixtos.

Fondos de inversión de renta fija

Estos fondos trabajan por lo general con bonos de préstamos, sabrás de antemano la rentabilidad que ofrecen y cuánto dinero recibirás por su inversión según el plazo.

No perderás el dinero invertido, las ganancias son bajas pero el riesgo es también bajo.

pero también el riesgo se diluye. PodríasEs una forma de ganar dinero arriesgando poco.

Está enfocado para un perfil de inversor conservador.

Fondo de inversiones de renta variable

Cuando deposites tu dinero en un fondo de inversión de renta variable no sabrás la rentabilidad que va a dar durante el tiempo que mantengas el dinero en el fondo.

Si las cosas se tuercen puedes incluso perder el dinero invertido.  La rentabilidad es alta pero el riesgo es mayor.

Está enfocado para un perfil de inversor de riesgo.

Estos fondos utilizan diferentes estrategias y cubren varios mercados, como lo son las monedas, la bolsa de valores, ETFs, materias primas o inclusive criptomonedas como el Bitcoin o el Ethereum.

Fondos de renta mixta

Esta inversión es una combinación entre los fondos de renta fija y renta variable.

Tú puedes escoger el porcentaje de fija y variable, si quieres más riesgo opta por una promoción de renta variable mayor y si quieres ir más seguro opta por un proporción mayor de renta fija. También puedes escoger que la proporción sea equitativa.

Enfocado para cualquier perfil según la combinación establecida.

Estos fondos combinan activos de alta volatilidad con bonos estables para conseguir un manejo del riesgo moderado. Pueden incluir monedas con su alto riesgo, por ejemplo, con bonos del tesoro y su gran estabilidad.

Otros Fondos de inversión

Fondos garantizados

Estos fondos garantizan que no pierdes capital invertido. El plazo de la inversión está determinado y puede llegar hasta los 5 años.

Hay fondos de inversión garantizados de renta fija y variable. Si es fija sabrás incluso a priori la rentabilidad que ofrece y si es variable garantizan solo el dinero invertido.

Los fondos de inversión garantizados se pueden enfocar en bonos, y estos pueden abarcar bonos del estado, letras del tesoro o inclusive bonos corporativos donde prestas dinero a empresas.

Las ganancias son bajas, pero el riesgo es mínimo. Está enfocado a un perfil de inversor conservador.

Fondos monetarios

Los Fondos monetarios son inversiones en activos monetarios de la deuda pública como los créditos.

Son inversiones poco volátiles y a corto plazo, generalmente desde 6 meses hasta 2 años.

Enfocado para un perfil conservador.

Fondos de gestión activa

Están administrados por gestores especializados y cuyo objetivo es abatir o superar el índice bursátil del fondo para poder obtener rentabilidad.

Los índices más populares son los estadounidenses  S&P 500 y Nasdaq 100, y de los europeos el popular IBEX 35, Eurostoxx 50, CAC 40 y DAX 30.

También los hay de otras zonas de mundo como Asia o Latinoamérica o incluso globales.

No es fácil superar el índice, y si lo haces es posible que las comisiones reducirán tus ganancias.

Fondos de gestión pasiva o gestión indexada

A diferencia del anterior no quiere batir el índice de referencia sino que lo replica. Son conocidos como fondos indexados.

Esta replica puede ser:

  • Física: cuando compras proporcionalmente las mismas acciones de las que está compuesto el índice
  • Muestreo: cuando compras las muestras más representativas del índice, por ejemplo acciones de las 20 empresas más representativas del índice
  • Sintética:  mediante un acuerdo con el banco compras derivados financieros conocidos como swap, se garantiza una rentabilidad a cambio de pagar una comisión al banco (aquí no compras acciones)

La mayoría de los roboadvisor basan su estrategia en fondos de inversión indexados (física o de muestreo).

Fondos de inversión global o por zonas

Un factor a considerar a la hora de escoger los mejores fondos de inversión es la situación geográfica. Esta puede ser:

  • Global: abarca todas las empresas del mundo
  • Por zonas: este puede ser nacional, empresas de Europa, de la zona euro, de América del norte o latina, de Asia o de países emergente

Fondos de inversión por acumulación

Según sea el reparto podemos clasificarlos en:

  • Fondos de inversión de reparto de dividendos: como bien dice se reparten los dividendos entre los inversores de la cartera, vas recibiendo periódicamente una cuota de las ganancias. Son inversiones a largo plazo enfocadas a un perfil de riesgo moderado.
  • Fondos de inversión de capitalización o acumulación: como en el anterior se reparten las ganancias, pero aquí se reinvierten.

¿Qué comisiones se pagan con los fondos de inversión?

Estas son las comisiones de los fondos de inversión que tendrás que pagar ya sea con una entidad bancaria o no bancaria. 

Las comisiones totales vendrán indicadas a modo de porcentaje y están limitadas a unos máximos por ley:

Tipo Máximo
Comisión de gestión:2,25%
Comisión por depósito:0,20%
Comisión de suscripción (comprar)5%
Comisión de reembolso (vender):5%
Comisión por gestión y éxito:9% +1,35%
Comisión de éxito:18%
Comisiones máximas fondos de inversión

Fiscalidad en los fondos de inversión

¿Sabías que los fondos de inversión tiene ventajas fiscales?

Una de las mayores ventajas fiscales es que no tendrás que pagar impuestos hasta que no reembolses las ganancias, es decir cuando vendas tus participaciones y quieras recuperar el capital.

Tampoco tienes pagar nada a Hacienda cuando hagas un traspaso de fondos.

Las ganancias de un fondo de inversión retienen al 19% si tus ganancias totales no superar los 6.000 € y deberás indicarlos en la casilla de

Si tuvieras un beneficio superior a los 6.000€, pero sin llegar a los 50.000 € el importe a pagar sería del 21% de tasas.

Cuando nos referimos a ganancias nos referimos al importe de venta menos el importe de venta restando también todas las comisiones.

Toma nota que la tributación en el caso de un fondo de inversiones es muy compleja, en Financer aconsejamos que te asesores por un profesional o acudas a una gestora ya que existen varias normativas.

Comparador de fondos de inversión

Si has decidido invertir en un fondo de inversión tal vez te preguntes ¿Qué fondos de inversión son más rentables?

La rentabilidad por si no debería ser tu única variable a la hora de decidirte por un fondo.

Los mejores fondos de inversión son siempre aquellos que cumplen con tus necesidades. Así, dependiendo de si eres un inversor agresivo, o necesitas el dinero en seis meses o un año, querrás un fondo que se ajuste a eso.

Un dato interesante a la hora de hablar de mejores fondos de inversión es que, según un estudio de la Nova School y la Universidad de Virginia, los fondos independientes como Finizens, Finanbest o Inbestme tienden a conseguir mejor rentabilidad que los fondos ligados a bancos o financieras.

Al inicio de esta página hemos realizado una comparativa de estas gestoras independientes.

Autor Mauricio Carrillo

Periodista y análista de finanzas y economía. Cubriendo inversiones, datos económicos, criptomonedas, forex, bolsa, futuros y emprendimiento desde hace más de una década.

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